Nordnet Månedsopsparing vs Aktiesparekonto – Hvor får du mest for pengene?

nordnet månedsopsparing - aktiesparekonto saxobank

Er du i tvivl om du skal skal oprette en Nordnet månedsopsparing eller investere gennem en aktiesparekonto? Er den gratis købskurtage på månedsopsparingen billigere på den lange bane?

Først vil jeg gøre dig opmærksom på at Aktiesparekontoen har et indskudsloft på 100.000 kroner i 2020. Derfor vil den primære fokus i artiklen ligge på de første 100.000 kroners investeringer.

Hvad er Nordnet’s månedsopsparing?

Nordnet har et investerings produkt der kan hjælpe dig med at akkumulere din formue gennem investeringsforeninger, fonder og ETF’er. Månedsopsparingen giver dig muligheden for automatisk at investere et beløb i en række selv valgte fonder hver måned. Du vælger et loft for hvor meget der må investeres og hvordan pengene skal fordeles på dine valgte fonder.

Produktet indeholder ingen købskurtager, så du skal kun fokusere på de årlige omkostninger, salgskurtage og beskatning. Her skal du være opmærksom på om de valgte investeringsforeninger og fonder er aktiebeskattet eller kapitalbeskattet. Om de er beskattet efter lagerprincippet eller realisationsprincippet.

Hvad er en Aktiesparekonto?

Aktiesparekontoen er en selvstændig depot type, som er isoleret fra andre investerings kontotyper. Du kan kun have 1 aktiesparekonto per person, og du kan kun (i 2020) indskyde op til 100.000 kroner på kontoen. Derudover er kontoen fordelagtigt fast beskattet på kun 17% efter lagerprincippet.

Kontoens formål er at få flere danskere til at investere sine penge i markedet, istedet for at have pengene stående på deres bank kontoer. På den måde kommer pengene i omløb og kan hjælpe os med at gro økonomisk.

Realisationsprincippet vs Lagerprincippet

På et tidspunkt vil du opnå et afkast af dine investeringer, som skal beskattes. Det kan være ved at sælge en del af din portefølje eller ved at modtage udbytter. Her får du en kort opsummering af de 2 beskatningsformer, så du ved hvad du skal holde øje med.

Realisationsprincippet betyder at du er beskattet af realiseret positivt afkast (gevinst). Omvendt opnår du et skattefradrag for realiseret negativt afkast (tab). Du opgøre afkastet ved at tage salgsprisen og trække købsprisen fra, begge priser efter eventuelle kurtager og gebyr. Udbytter er betegnet som et direkte afkast, så her beskattes du af det fulde beløb.

Lagerprincippet betyder at du er årligt beskattet af det udviklede afkast. På samme måde skal du betale skaf af positivt afkast (gevinst) og får et fradrag af negativt afkast (tab). Den primære forskel er at man opgøre afkastet årligt, uanset om det er realiseret eller ej. Du skal altså beskattes uanset om du har solgt en del af din beholdning.

Hvis du har købt 100 aktier til en samlet værdi af 1.000 kroner, som ved årsopgørelsen er 1.600 kroner værd, så skal du beskattes af de 600 kroners positive afkast.

Månedsopsparing vs Aktiesparekonto

I den her artikel går vi ikke gennem de mange banker som tilbyder aktiesparekontoen, da man i sidste ende får de bedste priser og vilkår ved Saxo Bank. Hvis der er stor interesse for en generel sammenligning af danske banker, så udformer jeg en analyse til jer!

For at lave en gennemgående sammenligning, så laver vi et syntetisk eksempel. Det vil sige at beregningerne er lavet ud fra fastsatte og forudbestemte tal. Du kan derfor kun bruge dette eksempel til at holde dem op imod hinanden objektivt.

Hvis du først vil have en gennemgående sammenligning mellem Nordnet og Saxobank, så har vi lavet en artikel om hvem er billigst, Nordnet eller Saxo Bank? Lad os opstille nogle parametre for vores eksempel. Der har jeg også lavet en 12-måneders opstilling mellem Månedsopsparingen, Aktiesparekontoen og 2 normale investeringskontoer ved Nordnet og Saxo Bank.

10 års syntetisk sammenligning

Før at vi kan sammenligne en Nordnet Månedsopsparing og Aktiesparekonto ved Saxo Bank. Så skal vi først have opstillet nogle parametre, som sikre os at begge kontoer behandles ens.

  • 0,45% årlige administrative omkostninger af fonder efter Morningstar analysen af amerikanske fonders gennemsnitlige omkostninger.
  • 8% syntetisk årlig vækst fordelt ud på alle måneder, det vil sige (1.08^(1/12)-1=) ~0.64340% om måneden.
  • 2020 skatte satser, 27/42% split ved 55.300 kroner på månedsopsparingen og 17% på aktiesparekontoen.
  • Ingen valuta eller vekslings-gebyr for at holde tallene overskuelige.

Da vi ikke kan indskyde mere på aktiesparekontoen end 100.000 kroner i 2020, som skulle forestille at vokse med 50.000 kroner om året. Vi kommer til at have 3 kolonner. En månedsopsparing efter realisationsprincippet og en efter lagerprincippet og til sidst en aktiesparekonto med månedlige investeringer.

Eksemplet herunder er opdateret til de nye Saxo Bank minimumkurtager der kommer 2. november 2020. Det vil sige at Saxo Bank har en minimumskurtage på 14 DKK ved danske aktier/fonde.

  • NMR = Nordnet Månedsopsparing efter Realisationsprincippet
  • NML = Nordnet Månedsopsparing efter Lagerprincippet
  • SAM = Saxo Bank Aktiesparekonto med Månedlige investeringer
1.000kr/mdrNMRNMLSAM
År 113.539,6313.539,6313.410,42
År 228.190,2928.190,2927.921,27
År 344.043,1544.043,1543.622,85
År 461.196,8561.196,8560.612,85
År 579.758,1479.758,1478.997,01
År 699.842,5299.842,5298.889,73
År 7121.574,98121.574,98120.414,80
År 8145.090,75145.090,75143.706,16
År 9170.536,16170.536,16168.908,74
År 10198.069,56198.069,56196.179,39
Totale Investering
(Efter kurtage)
130.000,00130.000,00128.180,00
Totale Skat20.211,0318.378,7811.409,82
Totale Afkast47.660,4749.492,7155.513,91

I alle 3 eksempler skal du være opmærksom på at skatterne er sat til siden, som dækket med eksterne penge. Du behøver ikke at sælge ud af din investering for at betale skatten, så derfor skal skatten ikke trækkes fra de løbende måneder.

Psst! @Skattefar på Twitter svare næsten altid inden for 2-3 hverdage hvis du har simple spørgsmål, som ikke kræver dybe eller bindende svar.

Det spændende at bemærke her er at vi som lagerbeskattede betaler skat efter administrative omkostninger. Så mellem måned 1 og 2 betaler vi udviklingen efter administrative omkostninger. På den måde ender vi med at betale mindre i skat, selv om vi har samme udvikling som den beskattet efter realisationsprincippet. Dog får vi langt mere ud af at investere i fonderne med aktiesparekontoen, da vi får endnu mere ud af den lavere beskatning.

Du kan se den detaljerede beregning her. Du kan kopiere arket over til dig selv, hvis du er interesseret i at afprøve forskellige månedlige indsatser, administrative omkostninger og andet. Der kan du også se hvordan udregningerne er lavet.

Alex Ahlgreen Westergaard

Alex Ahlgreen Westergaard

Med stor kærlighed for den økonomiske og teknologiske verden, elsker jeg at fordybe mig i at forbedre mine levevilkår. Forsøgte mig med min første virksomhed kort tid efter jeg fyldte 18 og siden da har jeg prøvet lidt af hvert.

😎🚀💷

Jeg arbejder på en ny hjemmesider, hvor der kommer en masse nye funktioner og muligheder. Kunne du tænke dig et gratis medlemskab når den udgives?